തേർഡ് പാർട്ടി ബൈക്ക് ഇൻഷുറൻസ്

തേര്‍ഡ് പാര്‍ട്ടി ബൈക്ക് ഇന്‍ഷുറന്‍സ് എന്നാല്‍ എന്താണ്?

A Two Wheeler Third Party Insurance policy is designed to protect you against damages (including death, bodily harm, injury or death, and damage to property) to a third party due With a comprehensive third party bike insurance policy, you would automatically have the confidence to take your mean machine to the roads and get a little mud on the tyres.

നിങ്ങൾക്ക് ജോലിത്തിരക്ക് ഉണ്ടാകുമെന്നും പോളിസി വാങ്ങാന്‍ അധികം സമയം ഇല്ലെന്നും ഞങ്ങൾക്കറിയാം. അതുകൊണ്ടാണ് ഡിസൈൻ ചെയ്തിരിക്കുന്നത് ഞങ്ങളുടെ ഓൺലൈൻ ടു വീലര്‍ ഇന്‍ഷുറന്‍സ് വാങ്ങല്‍, പുതുക്കല്‍ പ്രക്രിയ സൗകര്യപ്രദം ആയിരിക്കണം, നിങ്ങളുടെ സമയം പാഴാകരുത്.

നിങ്ങൾ ചെയ്യേണ്ടത് ഇത്രമാത്രം, ടു വീലർ (ലയബിലിറ്റി ഓൺലി) ഓപ്ഷനിൽ ക്ലിക്ക് ചെയ്യുക, ഞങ്ങളുടെ യൂസർ-ഫ്രണ്ട്‌ലി പോർട്ടൽ അതിലേക്ക് നിങ്ങളെ ഗൈഡ് ചെയ്യും. നിങ്ങൾക്ക് ഏതെങ്കിലും ഘട്ടത്തിൽ തടസ്സം നേരിടുകയോ കൂടുതൽ വ്യക്തത ആവശ്യമുണ്ടെങ്കിലോ, ഞങ്ങളുടെ വിദഗ്ദ്ധരുമായി സംസാരിക്കാവുന്നതാണ്. അവർ നിങ്ങളെ പ്രോസസ് സുഗമമാക്കാനും നിങ്ങൾക്ക് ഏറ്റവും അനുയോജ്യമായ പ്ലാൻ തിരഞ്ഞെടുക്കാനും സഹായിക്കും.

ക്ലെയിമുമായി ബന്ധപ്പെട്ട എന്തെങ്കിലും അന്വേഷണമുണ്ടെങ്കിൽ, ഞങ്ങൾ ഒരു കോൾ അകലെ ലഭ്യമാണ്. ഇരുപത്തി നാല് മണിക്കൂറും ലഭ്യമായ ഞങ്ങളുടെ എക്സ്പേർട്ടുകൾ നിങ്ങളുടെ എല്ലാവിധ അന്വേഷണങ്ങളും ചോദ്യങ്ങളും സബന്ധിച്ച് സഹായിക്കുന്നതാണ്. ബജാജ് അലയൻസ് 24x7 കോൾ സെന്‍ററുകൾ നിങ്ങളുടെ ക്ലെയിമിന്‍റെ നിലവിലെ സ്റ്റാറ്റസ് സംബന്ധിച്ച തൽക്ഷണ അപ്ഡേറ്റുകൾ നൽകാനും നിങ്ങളെ സഹായിക്കും.
തേർഡ് പാർട്ടി ലയബിലിറ്റി ക്ലെയിമിൽ ഉൾപ്പെട്ടിട്ടുള്ള സങ്കീർണ്ണമായ നിയമ നടപടിക്രമങ്ങളിലൂടെ നിങ്ങളെ നയിക്കാൻ അതിവേഗ, വിപുലമായ ക്ലെയിം സഹായം ഓഫർ ചെയ്യുന്നതിൽ ഞങ്ങൾ അഭിമാനിക്കുന്നു.

പോളിസി വിവരങ്ങൾ 

● Cover for Financial Obligation: It protects you against possible legal and financial obligations that may arise from damages caused to a third party. This third party can either be a person or his/her property.

● Lower Premium: Since it provides coverage against damages to a third party, this policy is more financially affordable and involves lower premium outgoes as compared to a more exhaustive vehicle insurance plan.

● Simple Documentation: Considering that two wheeler third party insurance doesn’t have anything to do with your vehicle, it involves lesser and simpler documentation vis-à-vis the conventional motor insurance policy.

Why Do You Need Third-Party Two Wheeler Insurance?

Third-party insurance isn’t just a legal formality—it’s a practical necessity:

● It shields you from financial liability in case you injure someone or damage their property.

● Even in minor mishaps, compensation can run into thousands and this policy saves you from paying out of pocket.

● It's compulsory under the Motor Vehicles Act in India—riding without it can lead to fines or vehicle impoundment.

It’s affordable and easy to renew annually or as a multi-year plan.

തേര്‍ഡ്-പാര്‍ട്ടി ബൈക്ക് ഇന്‍ഷുറന്‍സിന്‍റെ പ്രധാന സവിശേഷതകള്‍

Third-party bike insurance, also known as Third-Party Liability (TPL) insurance, is a form of two-wheeler insurance in India. It financially protects you from legal and financial liabilities arising from injuries or property damage caused to a third party (people or vehicles) by your bike in an accident. In simpler terms, if you cause an accident and injure someone or damage another person's car or property, this insurance covers the costs associated with those damages.

തേര്‍ഡ്-പാര്‍ട്ടി ബൈക്ക് ഇന്‍ഷുറന്‍സിന്‍റെ പ്രധാന നേട്ടങ്ങള്‍

● Financial Protection: It safeguards you from substantial financial burdens if you cause an accident, injure someone or damage another person's property. Legal costs and third-party damage repairs can be significant.

● Peace of Mind: Knowing you have this basic coverage allows you to ride with greater peace of mind.

● Legal Compliance: Owning and riding a two-wheeler in India requires a valid third-party bike insurance policy. Driving without it can lead to fines and vehicle seizure.

തേര്‍ഡ്-പാര്‍ട്ടി ബൈക്ക് ഇന്‍ഷുറന്‍സിന്‍റെ പ്രീമിയം നിരക്കുകള്‍

Under IRDAI regulations, third-party two-wheeler insurance premiums are categorised based on engine capacity:

● Up to 75cc: ₹538

● 75cc – 150cc: ₹714

● 150cc – 350cc: ₹1,366

● Above 350cc: ₹2,804

These standard rates apply across insurers for both new and renewal policies. Multi-year policies (up to 5 years) are also available, offering cost stability and regulatory compliance in one go. Bajaj Allianz General Insurance Company follow these slab rates while offering added value such as 24x7 support and paperless claims.

Factors that Affect Third-Party Bike Insurance Premium 

● Cubic Capacity (CC) of the bike

● Policy duration (1 year vs multi-year)

● Type of vehicle (private/commercial use)

● Geographic location (urban areas may face higher risk exposure)

● Optional add-ons (e.g., PA cover, legal liability cover)

തേര്‍ഡ്-പാര്‍ട്ടി ടു-വീലര്‍ ഇന്‍ഷുറന്‍സ് പ്രീമിയം എങ്ങനെ കണക്കാക്കാം 

To estimate your two-wheeler insurance premium, insurers use online calculators that consider factors such as your bike’s make, model, engine capacity, location, and age. While the insurer performs the exact calculation, these tools give you a rough estimate.

തേർഡ്-പാർട്ടി ഇൻഷുറൻസ് ചെലവുകൾ പ്രാഥമികമായി ഈ വേരിയബിളുകളാണ് നിർണ്ണയിക്കുന്നത്, നിങ്ങളുടെ ഇൻഷുറൻസ് വാങ്ങൽ അന്തിമമാക്കുന്നതിന് മുമ്പ് നിങ്ങൾക്ക് ഒരു ഏകദേശ കണക്ക് ലഭിക്കുന്നുണ്ടെന്ന് ഉറപ്പാക്കുന്നു. സാധ്യതയുള്ള ചെലവുകൾ മനസ്സിലാക്കുന്നതിനും നിങ്ങളുടെ ബജറ്റ് ഫലപ്രദമായി പ്ലാൻ ചെയ്യുന്നതിനും ഇത് ഒരു സഹായകരമായ ടൂളാണ്.

ഈ കാൽക്കുലേറ്ററുകൾ നിങ്ങളുടെ ബൈക്ക് ഇൻഷുറൻസ് ചെയ്യുന്നതിൻ്റെ സാമ്പത്തിക വശത്തെക്കുറിച്ചുള്ള ദ്രുത ഉൾക്കാഴ്ചകൾ നൽകിക്കൊണ്ട് പ്രക്രിയ ലളിതമാക്കുന്നു, സുതാര്യത ഉറപ്പാക്കുന്നു, നിങ്ങളുടെ ഇൻഷുറൻസ് കവറേജിനെക്കുറിച്ച് അറിവുള്ള തീരുമാനങ്ങൾ എടുക്കാൻ നിങ്ങളെ സഹായിക്കുന്നു.

Third-Party Bike Insurance Compensation: How Does it Work? 

In case of a road mishap involving a third party, this insurance covers:

● Bodily injury or death of a third party

● Third-party property damage (up to ₹7.5 lakh)

● Legal expenses arising from third-party claims

It does not cover damages to your own vehicle. Claims are generally routed through the Motor Accident Claims Tribunal. With Bajaj Allianz General Insurance Company, you get expert claim assistance and guidance through every step. They also offer access to 7,200+ cashless garages, ensuring support is never far away—even if only own damage is relevant in those cases.

തേർഡ് പാർട്ടി ബൈക്ക് ഇൻഷുറൻസ് പോളിസി പ്രകാരം നഷ്ടപരിഹാരം വാഗ്ദാനം ചെയ്യുന്നു 

ടു വീലർ തേർഡ്-പാർട്ടി ഇൻഷുറൻസ് പരിരക്ഷകൾ:

● Third-Party Bodily Injury: Covers medical expenses, disability compensation, or death benefits for third parties injured in an accident caused by your bike.

● Third-Party Property Damage: Covers repairs or replacement costs for property damaged by your bike, including other vehicles, buildings, or infrastructure.

Please note : Third-party bike insurance does not cover repairs to your own bike or injuries to yourself or your pillion rider.

പുതിയ ടു-വീലർ ഉടമകൾക്കുള്ള ദീർഘകാല തേർഡ് പാർട്ടി ബൈക്ക് ഇൻഷുറൻസ്  

Third-party bike insurance policies usually span 1 year, Bajaj Allianz offer long term policy for longer durations. Renewing your policy on time is important to maintain uninterrupted coverage and avoid gaps in protection. Timely renewal ensures compliance with legal requirements and safeguards against financial liabilities arising from accidents or third-party damages. It also preserves any accumulated benefits, such as No Claim Bonus (NCB), which can significantly reduce premiums upon renewal.

ആക്ടീവായി തുടരുന്നതിലൂടെയും ഷെഡ്യൂൾ പ്രകാരം പുതുക്കുന്നതിലൂടെയും, നിങ്ങളുടെ ബൈക്കും ബാധ്യതകളും എല്ലായ്‌പ്പോഴും വേണ്ടത്ര പരിരക്ഷിതമാണെന്ന് അറിഞ്ഞുകൊണ്ട്, സാമ്പത്തിക സുരക്ഷിതത്വവും മനസ്സമാധാനവും നിങ്ങൾ ഉറപ്പാക്കുന്നു.

How Does the CC (Cubic Capacity) of a Bike Affect Third-Party Insurance Premium? 

The engine’s cubic capacity (CC) is the primary factor for determining third-party premiums. Higher CC means more power, speed and risk, resulting in higher premiums. For instance:

● A 100cc scooter pays less than a 250cc sport bike.

● IRDAI slabs increase with each engine bracket.

Most insurers clearly list CC-based slabs so you can plan accordingly.

Documents Required for Third-Party Two-Wheeler

അടുത്തുള്ള പോലീസ് സ്റ്റേഷനിൽ ഉടനടി പോലീസ് പരാതി ഫയൽ ചെയ്യുക. നിങ്ങൾക്ക് ചാർജ് ഷീറ്റ് ലഭിച്ചാൽ, ഞങ്ങളുടെ ടോൾ-ഫ്രീ നമ്പറിൽ വിളിക്കുക, ഞങ്ങളുടെ പ്രതിനിധി പ്രോസസ് ആരംഭിക്കുന്നതാണ്. നിങ്ങളിൽ നിന്ന് ആവശ്യമായ ഡോക്യുമെന്‍റുകൾ താഴെപ്പറയുന്നവയാണ്:

- In case of Injury/death - Documents (hospital bills, treatment expense invoice) in relation to the injury will be required. In case of a death, a death certificate and a confirmation from the motor accident claims tribunal would be needed to be submitted to us.

- In case of Property damage - An inspection officer’s report from the motor accident claims tribunal, original bills and surveyor’s report to make an estimation of the loss incurred to the third-party property will be needed to be submitted.

പ്രധാനമായും ചെയ്യേണ്ടത് 

Making sure you take photographs of the spot of the accident and the exact location and position of the vehicle as it is on the spot of the accident
- In case you are providing a treatment to the any injured person/s, you will need to note the name of the hospital and the treating doctor which would be required to be informed to us
- Provide all the relevant factual details to ensure your claim is not rejected due to false information.
With Bajaj Allianz Two Wheeler Third Party Insurance policy, you don’t have to run from pillar to post with papers for renewal anymore. Just log onto to our website, navigate
- Policyholder details such as name, gender, residential address, date of birth
- ഡ്രൈവിംഗ് ലൈസൻസ് കോപ്പി
- Registration certificate and number of the vehicle
- അഡ്രസ് പ്രൂഫ്
- Existing policy number

ടു വീലർ തേർഡ് പാർട്ടി ഇൻഷുറൻസ് പോളിസി ഓൺലൈനിൽ എങ്ങനെ വാങ്ങാം/പുതുക്കാം

ടു-വീലറുകൾക്കായി തേർഡ്-പാർട്ടി ഇൻഷുറൻസ് ഓൺലൈനിൽ വാങ്ങുന്നതിനോ പുതുക്കുന്നതിനോ ബജാജ് അലയൻസ് ജനറൽ ഇൻഷുറൻസ് ഓപ്ഷൻ നൽകുന്നു. ഈ ആധുനിക സമീപനം തടസ്സമില്ലാത്തതും പേപ്പർലെസ് അനുഭവമാണ് വാഗ്ദാനം ചെയ്യുന്നത്, ഫിസിക്കൽ ഡോക്യുമെന്‍റേഷൻ ആവശ്യമില്ലാതെ വേഗത്തിൽ ട്രാൻസാക്ഷനുകൾ പൂർത്തിയാക്കാൻ നിങ്ങളെ അനുവദിക്കുന്നു. ഡിജിറ്റൽ പ്ലാറ്റ്‌ഫോമുകൾ ഉപയോഗിക്കുന്നതിലൂടെ, നിങ്ങൾക്ക് വ്യത്യസ്ത പ്ലാനുകൾ താരതമ്യം ചെയ്യാം, കവറേജ് വിശദാംശങ്ങൾ പരിശോധിക്കാം, നിങ്ങളുടെ വീട്ടിലോ ഓഫീസിലോ ഇരുന്ന് ഏറ്റവും അനുയോജ്യമായ പോളിസി തിരഞ്ഞെടുക്കാം. ഇത് ഇൻഷുറൻസ് ഓഫീസുകൾ സന്ദർശിക്കാൻ ചെലവഴിക്കുന്ന സമയം ലാഭിക്കുകയും ഏതാനും ക്ലിക്കുകളിലൂടെ നിങ്ങളുടെ ഇൻഷുറൻസ് ആവശ്യങ്ങളുടെ തൽക്ഷണ പോളിസി ഇഷ്യൂവും പ്രശ്‌നരഹിതമായ നടത്തിപ്പും ഉറപ്പാക്കുകയും ചെയ്യുന്നു.

എന്‍റെ ടു വീലർ ലയബിലിറ്റി ഓൺലി പോളിസി എങ്ങനെ പുതുക്കും 

Lo and behold! Renewing your bike third party insurance policy isn’t optional any longer, as is mandated by relevant sections of the motor vehicles act, 1988.

ഞങ്ങളുടെ സൗകര്യപ്രദമായ ഓൺലൈൻ റിന്യൂവൽ പോർട്ടൽ ഉള്ളതിനാൽ നിങ്ങളുടെ പരിരക്ഷ പുതുക്കുന്നത് അനായാസകരമാണ് എന്നുള്ളതാണ് സന്തോഷകരമായ കാര്യം. കാലഹരണ തീയതി മറക്കാതിരിക്കുക എന്നത് മാത്രമാണ് നിങ്ങൾ ചെയ്യേണ്ടത്. കാലഹരണപ്പെട്ട തീയതിക്കുള്ളിൽ (ഒറിജിനൽ പോളിസിയുടെ) തന്നെ പോളിസി പുതുക്കുന്നത് അധിക പരിശോധന ഒഴിവാക്കാൻ നിങ്ങളെ അനുവദിക്കുന്നു.

ബജാജ് അലയൻസിൽ തേർഡ്-പാർട്ടി ബൈക്ക് ഇൻഷുറൻസ് എങ്ങനെ ക്ലെയിം ചെയ്യാം 

ടു-വീലറുകൾക്കായി ബജാജ് അലയൻസിൽ ഓൺലൈനിൽ ഇൻഷുർ ചെയ്‌തിരിക്കുമ്പോൾ, തേർഡ് പാർട്ടി ഉൾപ്പെട്ട അപകടമുണ്ടായാൽ ഈ പൊതുവായ ഘട്ടങ്ങൾ പാലിക്കുക:

● Inform the Authorities :File a police report (FIR) at the nearest police station.

● Intimate Bajaj Allianz :Contact Bajaj Allianz General Insurance Company and inform them about the accident.

● Gather Documents :Collect necessary documents like the FIR, driving license, RC book, and any medical bills (if applicable).

● Claim Process :Submit the documents to Bajaj Allianz General Insurance Company for claim processing. They will then contact the third party and settle the claim amount as per policy terms.

Documents Required for Third-Party Bike Insurance Claim 

● FIR or Police Report

● ക്ലെയിം ഫോം

● Registration certificate (RC) of the bike

● Driving licence of the insured

● Policy document

● Proof of expenses or damage (if applicable)

Basis of Arriving at Insured Declared Value (IDV) of the Insured Vehicle 

List of products specified in the list above are governed by the Indian Motor Tariff.

The Insured’s Declared Value (IDV) of the vehicle will be deemed to be the ‘Sum Insured’ and it will be fixed at the commencement of each policy period for each insured vehicle.

The IDV of the vehicle (and accessories if any fitted to the vehicle) is to be fixed on the basis of the manufacturer’s listed selling price of the brand and model of the insured vehicle at the commencement of the Policy. The IDV shall change according to the depreciation grid below for each block of one year within the policy period.

THE SCHEDULE OF DEPRECIATION FOR FIXING IDV OF THE VEHICLE 

The IDV arrived as per the above method may be further adjusted basis various factors such as location, make and model etc, with agreement of the Insured and as captured in the Policy Schedule.

The age-wise depreciation schedule shown above is applicable only for Total Loss/Constructive Total Loss (TL/CTL)/Cash Loss claims.

IDV of vehicles beyond 5 years of age and for obsolete models (i.e. models that manufacturers have discontinued) is to be determined on the basis of mutual agreement between the Insurer and the Insured.

IDV shall be treated as the Market Value throughout the Policy Period without any further depreciation for the purpose of Total Loss (TL)/Constructive Total Loss (CTL)/Cash loss claims.

Basis of Arriving at TL (Total Loss)/CTL (Constructive Total Loss) of the Insured Vehicle:  

The insured vehicle shall be treated as a CTL if the aggregate cost of retrieval and/or repair of the vehicle, exceeds 75% of the IDV of the vehicle, subject to terms and conditions of the policy.

The liability of the Company shall not exceed the Insured's Declared Value (IDV) of the vehicle in the event of total loss/ constructive total loss/cash loss for the year in which loss has occurred. IDV as on date of loss shall be computed as specified under basis of arriving at Insured Declared Value (IDV)

If a damaged motor vehicle is assessed as being unrepairable and hence a wreck i.e. a ‘total loss’ or ‘write-off’, You shall have the option to retain the wreck and accept a ‘cash loss’ settlement (being the IDV less the assessed value of Salvage based on competitive quotes procured by the Insurer including any submitted by or through the Policyholder).

Note: For the purpose of computation TL (Total Loss)/CTL (Constructive Total Loss) of the Insured Vehicle aggregate cost of retrieval shall mean Company’s aggregate liability as per the terms and conditions of the policy.